Winst of verlies van futures-contracten berekenen

Marktdeelnemers handelen op de futures markt om winst te maken of zich in te dekken tegen verliezen. Elke markt berekent de beweging van prijs en omvang anders.

Als handelaar wilt u weten hoe de markt waarop u handelt winst en verlies berekent. Om de winst en het verlies voor elk contract te bepalen, moet u op de hoogte zijn van: de contractgrootte, de tick size, de huidige prijs die wordt verhandeld, en waarvoor u het contract hebt gekocht of verkocht.

Laten we eens kijken naar het WTI Crude Oil-futurescontract. Dit contract vertegenwoordigt de verwachte waarde van 1.000 vaten olie. De prijs van een WTI Crude Oil-futurescontract luidt in dollars per vat. De minimale maat van de tick is 1 cent. De dollarwaarde van een beweging van één tick wordt berekend door de tickgrootte te vermenigvuldigen met de grootte van het contract. Bijvoorbeeld, de dollarwaarde van een beweging van één tick zet in WTI is $ 0,01 x 1000 vaten olie, wat gelijk staat aan tien dollar.

Het berekenen van winst en verlies op een transactie wordt gedaan door het vermenigvuldigen van de dollarwaarde van een beweging van één tick met het aantal ticks van het futures-contract sinds u het contract hebt gekocht. Deze berekening geeft u winst of verlies per contract. U moet dit aantal vermenigvuldigen met het aantal contracten dat u bezit om de totale winst of het verlies voor uw positie te krijgen. Een handelaar koopt bijvoorbeeld één WTI-contract voor 53,60 Als de prijs van WTI stijgt naar 54 dollar, zou de prijsbeweging dan 54 dollar minus 53,60 zijn, wat 40 cent zou zijn. Vergeet niet dat WTI een tick size heeft van één cent. De prijs bewoog 40 cent, daarom was deze prijsverplaatsing 40 ticks. Een beweging van één tick is gelijk aan 10 dollar, dus een winst van 40 ticks zou gelijk zijn aan een winst van 400 dollar. Verliezen worden op precies dezelfde manier berekend als winsten. De omvang van het contract kan een aanzienlijk vermenigvuldigend effect hebben op de winst of het verlies van een handelaar.

Voordat een handelaar een positie op een futures-markt betreedt, is het van cruciaal belang dat hij begrijpt hoe prijsschommelingen hun bedrijfsresultaten kunnen beïnvloeden. Naast de contractgrootte is het ook belangrijk om de relatie te begrijpen tussen de grootte van het contract en de gemiddelde dagelijkse verplaatsing van het contract. Deze twee cijfers kunnen u helpen bij het bepalen van het potentiële winst- en verliesbereik die op één handelsdag kan worden verwacht.